Необходимо подчеркнуть, что для выполнения требования эффективной ответственности необязательно, чтобы все финансирование для данного проекта привлекалось с частного рынка и без государственной гарантии. Было бы возможно гарантировать часть необходимого финансирования, для некоторого снижения прямых затрат на финансирование. По нашему мнению, частный рисковый капитал должен финансировать одну треть или более от общей потребности в финансировании, чтобы гарантировать тщательную проверку жизнеспособности и, таким образом, защищать общественный интерес.

Наконец, необходимо еще раз подчеркнуть, что потребность в рисковом капитале не означает, что правительство отказывается от контроля над любым конкретным проектом. Напротив, именно это является непременным условием эффективной работы правительства как защитника общественных интересов, а более конкретно, гаранта прав рядовых граждан на надлежащее решение проблем экологии, безопасности и экономики для недопущения погони за рентой групп, лоббирующих специальные интересы в проектах.

В этой главе мы предложили перераспределение государственных и частных обязанностей в разработке и экспертизе мегапроектов и вывели четыре основных инструмента ответственности:

Прозрачность. Испытание общественным контролем – главное средство обеспечения ответственности в государственном секторе. Все документы и другая информация должны быть доступны общественности. Группы заинтересованных лиц и гражданского общества должны приглашаться к участию, начиная с ранних стадий при анализе экономической целесообразности и принятии решений. Правительство должно играть активную роль в определении таких групп. Необходимо рассмотреть возможность открытых слушаний и использовать их на ранних этапах. Необходимо проведение независимых экспертиз для всех важных аспектов проекта. Необходимо привлечение Генерального аудитора для финансового и экономического анализа проектов. Необходимо организовывать научные конференции. Для планирования и обеспечения прозрачности и участия необходимо использовать профессиональную экспертизу, но не для рекламных целей, а для эффективной двухсторонней связи, таким же образом, как обычно привлекаются профессионалы для обеспечения качества большинства других задач при разработке крупных проектов;

Функциональные требования. По мере возможности, все требования, касающиеся проекта, должны определяться заранее до рассмотрения различных технических альтернатив и до проведения экспертизы проекта. Функциональные требования должны вытекать из политических целей и требований общественного интереса, которым должен отвечать проект, например, в отношении экономических результатов, экологической устойчивости и вопросов безопасности. Задачей являются ориентированные на цель экспертиза и процесс принятия решений вместо доминирования обсуждения технических альтернатив. Функциональные требования должны быть сформулированы достаточно конкретно, это позволяет осуществлять мониторинг и аудит;

Четкая формулировка системы нормативного регулирования (а именно экономические правила, регулирующие строительство и эксплуатацию проекта, другие экономические правила, существенно влияющие на финансовую экономическую эффективность проекта, а также правила, регулирующие дополнительные инвестиции, необходимые для гарантии рационального использования проекта). Эта система должна быть определена, по возможности, заранее, чтобы добиться от правительства тщательного рассмотрения проблем этого направления и определения всех затрат до принятия любых решений. Вторая причина состоит в том, что выбор системы нормативного регулирования будет влиять на риски проекта, поскольку и затраты, и риски являются главными в анализе экономической целесообразности и экспертизе. Наконец, если часть финансирования возможного строительства сообщения должна быть привлечена из подлинного рискового капитала, это может произойти только в случае, если система нормативного регулирования установлена, риски политического характера определены и, где это возможно, устранены;

Рисковый капитал. Решение реализовывать проект должно, насколько возможно, зависеть от готовности частных финансистов участвовать в проекте без государственной гарантии, по крайней мере, на одну треть от общей потребности капитала. Это может способствовать более реалистичной оценке риска, возможному сокращению риска и передаче риска от рядовых граждан группам, которые более способны защитить себя от риска. Давление на результативность было бы больше, поскольку кредиторы и возможные акционеры и аналитики фондовой биржи контролировали бы проект. Участие рискового капитала не означает, что правительство отказывается от контроля над проектом или сокращает его. Напротив, это означает, что правительство может более эффективно служить гарантом прав рядовых граждан на решение проблем экологии, безопасности, экономики и распределения риска.

Имея необходимые инструменты для обеспечения ответственности, рассмотренные в главе 10, мы видим две главных альтернативы для разработки и принятия ответственных решений о том, стоит ли браться за реализацию инфраструктурных мегапроектов. Первая альтернатива основана на предпосылке, что, в случае принятия решения о строительстве, проект должен регулироваться концессией, то есть эта альтернатива основывается на подходе строительство – эксплуатация – передача (ВОТ) или подобной системе. Во второй альтернативе возможный проект, в случае принятия решения о строительстве, осуществляется и эксплуатируется государственным предприятием (ГП). Для обеих альтернатив мы исходим из предположения, что, по крайней мере, одна треть требуемого капитала не обеспечивается правительственными гарантиями. Кроме того, мы предполагаем, что к обеим альтернативам должен применяться одинаковый режим налогообложения.

Две главных альтернативы изложены в таблицах XI.i и XI.ii и их можно сравнить с традиционным подходом, схематически изображенным в таблице VIII.і в главе 8. Первая часть процесса для этих двух альтернатив сходна, но к концу появляются отличия, когда все вопросы общественного интереса согласованы путем определения критериев эффективности и регулятивных норм и когда принято решение о том, государственный или частный сектор должен реализовывать проект. Этапы процесса разработки необязательно следуют друг за другом в порядке простой последовательности. Некоторые этапы, скорее всего, будут выполняться одновременно с возможными взаимодействиями и итерациями.

Основная предпосылка концессионного подхода заключается в том, что, в случае принятия решения о строительстве инфраструктуры, частные компании будут стараться получить концессию на строительство и эксплуатацию объекта в течение определенного периода времени и с выбранным консорциумом будет заключен контракт, охватывающий финансирование, детальную разработку, строительство и эксплуатацию.